Dự báo giá lithium: Liệu giá có tiếp tục tăng trưởng không?

Dự báo giá lithium: Liệu giá có tiếp tục tăng trưởng không?

Giá lithium loại pin đã giảm trong những tuần qua bất chấp tình trạng thiếu nguồn cung liên tục và doanh số bán xe điện toàn cầu tăng mạnh.

Giá hàng tuần của lithium hydroxit (loại pin LiOH2O tối thiểu 56,5%) đạt trung bình 75.000 USD/tấn (75 USD/kg), dựa trên chi phí, bảo hiểm và vận chuyển hàng hóa (CIF) vào ngày 7 tháng 7, giảm từ mức 81.500 USD vào ngày 7 tháng 5, theo London Metal. Exchange (LME) và cơ quan báo cáo giá Fastmarkets.

Theo nhà cung cấp dữ liệu kinh tế Trading Economics, giá lithium cacbonat ở Trung Quốc đã giảm xuống còn 475.500 CNY/tấn (70.905,61 USD) vào cuối tháng 6, từ mức cao kỷ lục 500.000 CNY trong tháng 3.

Tuy nhiên, giá lithium cacbonat và lithium hydroxit – nguyên liệu thô để sản xuất pin xe điện (EV) – vẫn cao gấp đôi so với đầu tháng 1.

Xu hướng giảm có phải chỉ là một đốm sáng tạm thời?Trong bài viết này, chúng tôi xem xét các tin tức thị trường mới nhất và dữ liệu cung-cầu hình thành nên dự báo giá lithium.

Tổng quan về thị trường lithium

Lithium không có thị trường tương lai vì đây là thị trường kim loại tương đối nhỏ xét về khối lượng giao dịch.Tuy nhiên, thị trường phái sinh CME Group có hợp đồng tương lai lithium hydroxit, sử dụng đánh giá giá lithium hydroxit do Fastmarkets công bố.

Năm 2019, LME hợp tác với Fastmarkets đưa ra giá tham chiếu dựa trên chỉ số giao dịch giao ngay thực tế hàng tuần trên cơ sở CIF Trung Quốc, Nhật Bản và Hàn Quốc.

Trung Quốc, Nhật Bản và Hàn Quốc là ba thị trường lớn nhất của lithium vận chuyển bằng đường biển.Giá giao ngay của lithium tại các quốc gia này được coi là giá chuẩn của ngành đối với loại pin lithium.

Theo dữ liệu lịch sử, giá lithium đã giảm từ năm 2018 đến năm 2020 do nguồn cung dư thừa khi các công ty khai thác, như Pilbara Minerals và Altura Mining, tăng sản lượng.

Giá lithium hydroxit giảm xuống còn 9 USD/kg vào ngày 30 tháng 12 năm 2020, từ mức 20,5 USD/kg vào ngày 4 tháng 1 năm 2018. Lithium cacbonat giao dịch ở mức 6,75 USD/kg vào ngày 30 tháng 12 năm 2020, giảm từ mức 19,25 USD vào ngày 4 tháng 1 năm 2018.

Giá bắt đầu tăng vào đầu năm 2021 do xe điện tăng trưởng mạnh mẽ khi nền kinh tế toàn cầu phục hồi sau ảnh hưởng của đại dịch Covid-19.Giá lithium cacbonat đã tăng gấp 9 lần cho đến nay từ mức 6,75 USD/kg vào đầu tháng 1 năm 2021, trong khi giá lithium hydroxit đã tăng hơn bảy lần từ mức 9 USD.

bên trongTriển vọng xe điện toàn cầu 2022được công bố vào tháng 5, Cơ quan Năng lượng Quốc tế (IEA)

báo cáo doanh số bán xe điện đã tăng gấp đôi vào năm 2021 so với năm trước lên kỷ lục mới là 6,6 triệu chiếc.Tổng số ô tô điện trên đường toàn cầu đạt 16,5 triệu, tăng gấp ba lần so với năm 2018.

Trong quý đầu tiên năm nay, 2 triệu ô tô điện đã được bán ra, tăng 75% so với cùng kỳ năm ngoái.

Tuy nhiên, giá giao ngay lithium cacbonat tại thị trường châu Á - Thái Bình Dương đã giảm trong quý 2 do đợt bùng phát mới của Covid-19 ở Trung Quốc, khiến chính phủ phải áp dụng các biện pháp phong tỏa, ảnh hưởng đến chuỗi cung ứng nguyên liệu thô.

Theo thông tin tình báo về thị trường hóa chất và giá cả, Chemanalyst, giá lithium cacbonat được đánh giá ở mức 72.155 USD/tấn hoặc 72,15 USD/kg trong quý 2 kết thúc vào tháng 6 năm 2022, giảm từ mức 74.750 USD/tấn trong quý đầu tiên kết thúc vào tháng 3.

Công ty đã viết:

Một số cơ sở Xe điện đã giảm sản lượng và nhiều cơ sở đã ngừng sản xuất do không đủ nguồn cung cấp các phụ tùng ô tô thiết yếu.

“Sự phát triển tổng thể do COVID, cùng với cuộc điều tra của chính quyền Trung Quốc về giá Lithium ngày càng tăng, thách thức quá trình chuyển đổi bền vững sang nền kinh tế xanh hơn,”

Tuy nhiên, giá lithium hydroxit ở châu Á-Thái Bình Dương đã tăng 73.190 USD/tấn trong quý 2, từ mức 68.900 USD/tấn trong quý 1, Chemanalyst cho biết.

Triển vọng cung-cầu cho thấy thị trường thắt chặt

Vào tháng 3, chính phủ Úc dự báo nhu cầu lithium toàn cầu có thể tăng lên 636.000 tấn lithium cacbonat tương đương (LCE) vào năm 2022, từ mức 526.000 tấn vào năm 2021. Nhu cầu dự kiến ​​sẽ tăng hơn gấp đôi lên 1,5 triệu tấn vào năm 2027 khi áp dụng xe điện trên toàn cầu tiếp tục tăng lên.

Họ ước tính sản lượng lithium toàn cầu sẽ tăng nhẹ so với nhu cầu lên 650.000 tấn LCE vào năm 2022 và 1,47 triệu tấn vào năm 2027.

Tuy nhiên, sự gia tăng sản lượng lithium có thể không bắt kịp nhu cầu từ các nhà sản xuất pin.

Công ty nghiên cứu Wood Mackenzie dự báo vào tháng 3 rằng dung lượng pin lithium-ion tích lũy toàn cầu có thể tăng gấp 5 lần lên 5.500 gigawatt giờ (GWh) vào năm 2030 kể từ năm 2021 để đáp ứng các kế hoạch mở rộng quy mô lớn về xe điện.

Jiayue ZhengCác nhà phân tích của Wood Mackenzie cho biết:

“Thị trường xe điện (EV) chiếm gần 80% nhu cầu về pin lithium-ion.”

“Giá dầu cao đang hỗ trợ nhiều thị trường triển khai các chính sách vận chuyển không phát thải, khiến nhu cầu về pin lithium-ion tăng vọt và vượt quá 3.000 GWh vào năm 2030.”

“Thị trường pin lithium-ion đã gặp phải tình trạng thiếu hụt vào năm ngoái do nhu cầu thị trường xe điện tăng cao và giá nguyên liệu thô tăng cao.Theo kịch bản cơ bản của chúng tôi, chúng tôi dự đoán rằng nguồn cung pin sẽ không đáp ứng được nhu cầu cho đến năm 2023.”

“Thị trường pin lithium-ion đã gặp phải tình trạng thiếu hụt vào năm ngoái do nhu cầu thị trường xe điện tăng cao và giá nguyên liệu thô tăng cao.Theo kịch bản cơ bản của chúng tôi, chúng tôi dự đoán rằng nguồn cung pin sẽ không đáp ứng được nhu cầu cho đến năm 2023.”

Công ty viết trong nghiên cứu: “Chúng tôi tin rằng sự tập trung vào lithium phần lớn là do lĩnh vực khai thác lithium đang kém phát triển so với niken”.

“Chúng tôi ước tính rằng xe điện sẽ đáp ứng hơn 80,0% nhu cầu lithium toàn cầu vào năm 2030 so với chỉ 19,3% nguồn cung niken toàn cầu vào năm 2030.”

Dự báo giá lithium: Dự đoán của các nhà phân tích

Fitch Solutions trong dự báo giá lithium cho năm 2022 ước tính giá lithium cacbonat loại pin ở Trung Quốc sẽ đạt trung bình 21.000 USD/tấn trong năm nay và giảm xuống mức trung bình 19.000 USD/tấn vào năm 2023.

Nicholas Trickett, nhà phân tích kim loại và khai thác mỏ tại Fitch Solutions đã viết cho Capital.com, cho biết:

“Chúng tôi vẫn kỳ vọng giá sẽ giảm trong điều kiện tương đối vào năm tới khi các mỏ mới bắt đầu sản xuất vào năm 2022 và 2023, giá cao kéo dài sẽ phá hủy một số nhu cầu do người tiêu dùng không còn mua xe điện (động lực chính thúc đẩy tăng trưởng nhu cầu) và nhiều người tiêu dùng hơn. chốt các thỏa thuận bao tiêu dài hạn với các thợ mỏ.”

Trickett cho biết công ty đang trong quá trình cập nhật dự báo giá lithium do mức giá cao hiện tại và những thay đổi trong bối cảnh kinh tế.

Fitch Solutions dự báo nguồn cung lithium cacbonat toàn cầu sẽ tăng thêm 219 kiloton (kt) từ năm 2022 đến năm 2023 và mức tăng khác là 194,4 kt từ năm 2023 đến năm 2024, Trickett cho biết.

Trong dự báo giá lithium cho năm 2022 từ nhà cung cấp dữ liệu kinh tế Trading Economics dự kiến ​​lithium cacbonat ở Trung Quốc sẽ giao dịch ở mức 482.204,55 CNY/tấn vào cuối quý 3 năm 2022 và 502.888,80 CNY sau 12 tháng.

Do sự biến động và không chắc chắn về cung và cầu, các nhà phân tích chỉ có thể đưa ra những dự báo ngắn hạn.Họ không đưa ra dự báo giá lithium cho năm 2025 hoặc dự báo giá lithium cho năm 2030.

Khi nhìn vàolitidự đoán giá, hãy nhớ rằng dự báo của các nhà phân tích có thể sai và đã sai.Nếu bạn muốn đầu tư vào lithium, trước tiên bạn nên tự nghiên cứu.

Quyết định đầu tư của bạn phải dựa trên thái độ đối với rủi ro, chuyên môn của bạn trong thị trường này, mức độ mở rộng danh mục đầu tư của bạn và mức độ thoải mái của bạn khi mất tiền.Và đừng bao giờ đầu tư nhiều hơn số tiền bạn có thể mất.